Tidigare låntagare söker finansiering till byggstartat bostadsrättsprojekt i Kummelnäs, Nacka
11% årsränta | Riskbetyg B
Bolaget önskar att låna SEK 6 500 000 av Kameos långivare till uppförandet av ett bostadsrättsprojekt i Kummelnäs, Nacka.
Bolaget tillträdde åtta markfastigheter i slutet av augusti 2023. Köpeskillingen var om SEK 40 800 000. Förvärvet finansierades med SEK 20 500 000 i eget kapital samt ett lån om SEK 23 000 000 från Kameos långivare.
På fastigheterna kommer bolaget att uppföra 16 stycken parhusbostäder och 8 attefallshus, totalt 24 bostadsrätter om 2360 kvm boarea. Bygglov och startbesked har erhållits på samtliga fastigheter.
Markarbetet är pågående och den första betongplattan förväntas gjutas vecka 12. Stommarna för första parhuset förväntas att börja resas under mars-månad.
Detta är den tredje av fem trancher i ett lån om totalt SEK 53 250 000.
Totala intäkter i projektet är budgeterade till SEK 170 200 000. Det resulterar i en uppskattad LTV om 31%.
Utöver detta lån kommer junior finansiering om SEK 53 250 000 att upptas till projektet efter att detta lån har utbetalats, där beviljat kreditbeslut finns. Totalt uppgår lånefinansieringen till projektet till SEK 106 500 000, vilket ger en uppskattad LTV om cirka 63%.
Lånet säkerställs med pant i fastighet med bästa förmånsläge samt bolagsborgen från projektets ägarbolag. Bolagen som ställer borgen för lånet redovisade en sammanlagd balansomslutning om ca. SEK 750 000 000 per 2022-12-31.
Länk till tidigare tranche:
Projektets styrkor
- Pant i fastighet med bästa förmånsläge
- Begränsat borgensåtagande från projektets ägarbolag
- Utvecklaren har två pågående projekt med hög försäljningsgrad
- Attraktivt läge med närhet till Velamsunds naturreservat i Kummelnäs, Nacka
Låneinformation
| Riskbetyg | B |
| Lånebelopp (SEK) | 6 500 000 |
| Trancher | 3 (5) |
| Låntagare | BRF Kummelgläntan |
| Anledning till lån | Förvärv och byggnation |
| Flexibel löptid mån | Min 1 mån | Max 20 mån |
| Säkerhet | Pant i fastighet, bolagsborgen från ägarbolag, pant i revers |
| Lån i förhållande till försäljningspris (LTV)* | 31%* |
| Årsränta | 11% |
| Teckningsperiod | 2024-03-08 – 2024-03-14 |
| Möjligt för låntagare att förlänga teckningsperioden | Nej |
*LTV, lån i förhållande till uppskattat försäljningspris uppskattas till LTV ca. 31%
Investeringsvillkor
Investeringen sker genom ett lån till Bostadsrättsföreningen Kummelgläntan, 769641-9444. Företaget önskar att låna totalt 53 250 000 från Kameos långivare. Detta är den tredje av fem trancher och är om SEK 6 500 000.
Bakgrund transaktion:
Sethmark Projekt 7 AB (559430-5988) tillträdde aktierna i Fastighets AB Rotkärret (559271-5063) den 21 augusti 2023 som vid tidpunkten ägde tomterna. Bolaget Fastighets AB Rotkärret blev då ett helägt dotterbolag till Sethmark Projekt 7 AB. Sethmark Projekt 7 AB sålde sedan alla aktier till Åbroddsgläntan Ekonomisk Förening (769641-9444). I samband med denna aktieöverlåtelse tog då föreningen över den första tranchen i detta lån (lån 4370).
Sedan dess har en fusion av Fastighets AB Rotkärret och Åbroddsgläntan Ekonomisk Förening blivit klar. Den ekonomiska föreningen har sedan dess ändrats till Bostadsrättsföreningen Kummelgläntan (samma org. nummer som tidigare).
Förskottsbetalda räntor på Kameos klientmedelskonto (12 månader).
Utöver detta lån kommer junior finansiering om SEK 53 250 000 att upptas till projektet efter att detta lån har utbetalats, där beviljat kreditbeslut finns. Totalt uppgår lånefinansieringen till projektet till 106 500 000 SEK, vilket ger en uppskattad LTV om cirka 63%.
Försäljningsvärdet i projektet är budgeterat till SEK 144 240 000 och föreningslånet till SEK 25 960 000. Det ger ett totalt uppskattat projektvärde om SEK 170 200 000, vilket resulterar i en uppskattad LTV om 31%.
| Låntagare | BRF Kummelgläntan |
| Organisationsnummer | 769641-9444 |
| Lånebelopp (SEK) | 6 500 000 |
| Tranche | 3 (5) |
| Anledning till lån | Förvärv och byggnation |
| Återbetalningsplan, räntor och lån | Projektintäkter |
| Årsränta | 11% |
| Månadsränta | 0,916% |
| Amorteringsförfarande | Full återbetalning på slutdagen |
| Ränteutbetalningar | Månatliga |
| Flexibel löptid | Min 1 mån | Max 20 mån |
Investeringsfaktablad
Vänligen observera att nedanstående trancheplan är indikativ och kommande tranchers lånebelopp och årsränta kan komma att ändras.
| Trancher | Lånenummer | Lånebelopp (SEK) | Årsränta | Säkerhet | Status |
| 1 | 4370 | 23 000 000 | 11% | Pant i fastighet Borgensåtagande Pant i revers | Avslutad |
| 2 | 4402 | 6 000 000 | 10% | Pant i fastighet Borgensåtagande Pant i revers | Avslutad |
| 3 | 4522 | 6 500 000 | 11% | Pant i fastighet Borgensåtagande Pant i revers | Pågående |
| 4 | 4551 | 10 000 000 | 10% | Pant i fastighet Borgensåtagande Pant i revers | Kommande |
| 5 | 4573 | 7 750 000 | 10% | Pant i fastighet Borgensåtagande Pant i revers | Kommande |
| Totalt | 53 250 000 | ||||
Lånet säkerställs med pant i fastigheterna Nacka Velamsund 14:85-14:87, 14:122-14:126 med bästa förmånsläge inom SEK 0- 53 250 000.
Lånet säkerställs även med borgensåtaganden från ägarbolagen i projektet. Bolagen som ställer borgen för lånet redovisade en sammanlagd balansomslutning om ca 750 mkr per 2022-12-31.
| Pantsättare | BRF Kummelgläntan (769641-9444) |
|---|---|
| Långivarombud* | Kameo Investment Platform AB |
| Säkerhetsobjekt i ** | Nacka Velamsund 14:85-14:87, 14:122-14:126 |
| Prioritet | 1:a prioritets pant inom SEK 0 – SEK 53 250 000 |
| Borgensåtagande | Sethmark Holding AB, begränsad till SEK 10 000 000 |
| Borgensåtagande | Muirfield Invest AB, begränsad till SEK 10 000 000 |
| Borgensåtagande | Sumba Holding AB, begränsad till SEK 2 500 000 |
| Borgensåtagande | TALLIS S.à.r.l, begränsad till SEK 5 000 000 |
| Pant i revers | Pant i reversen mellan BRF Kummelgläntan, 769641-9444 och Sethmark Project 7 AB, 559430-5988 med första prioritet. |
*Långivarombudet innehar Säkerhetsobjektet såsom ombud för samtliga Långivare.
**När de Säkerställda Förpliktelserna blivit fullt och slutligt fullgjorda ska Långivarombudet släppa objektet/en.
Sethmark Properties grundades 2016 av personerna och tillika ägarna Mark Philip Mark och Tobias Sandseth. Sethmark Properties bygger på idén att skapa funktionella, stilfulla och tidlösa bostäder i attraktiva områden med attribut utöver det vanliga. Med ett hållbarhetsperspektiv bygger bolaget för framtiden och den moderna människan med höga krav på såväl ett unikt boende som ett begränsat klimatavtryck.
Tobias och Mark har från 2016 till 2019 gjort gemensamma investeringar i olika fastighetsprojekt från produktion av fristående villor till mindre bostadsrättsföreningar i småhusformat. Tobias och Mark har tillsammans ackumulerat erfarenheter som gett verksamheten god förståelse för marknaden. Läs mer på bolagets hemsida.
Investerare och tillika delägare i projektet är bolagen Muirfield Invest AB, Tallis S.à r.l. (Lux) och Sumba Holding AB.
Muirfield Invest AB är ett investmentbolag från Helsingborg. Koncernen ägs av familjen Kinell.
Tallis S.à r.l. (Lux) ägs av familjen Stendahl.
Sumba Holding AB är ett holdingbolag som ägs av Sebastian Hesselroth. Sebastian är även VD för Broskeppet Bostad AB.
Ledning
Ledningen består av en styrelse på tre personer: Roberth Wallin, Elin Mark, Therese Liden
Organisationsstruktur
Finansiell information samt bilagor
Årsredovisning Sumba Holding AB 2022
Årsredovisning Sethmark Holding AB 2022
Årsredovisining Muirfield Invest AB 2022
Finansiell rapport 2022-Tallis S.à r.l.
Balansrapport_20230605-20231231_Bostadsrättsföreningen Kummelgläntan
Tidigare projekt via Kameo
BRF Tunaborgen
Projektet byggstartades under sommaren 2023 och har finansierats av Kameos långivare. BWN Bygg är anlitade som totalentreprenör. Projektet avser byggnation av 10 parhusbostäder och 5 attefallshus, totalt 15 bostadslägenheter med en sammanlagd boarea om 1475kvm. 12 av 15 lägenheter har blivit sålda där återbetalning av lånet är beräknat senast sommaren 2024. Projektet är beläget i Österskär, Österåkers kommun i Stockholm.
BRF Keramikern i Nacka
Projektet byggstartades under hösten 2023 och har finansierats av Kameos långivare. BWN Bygg är anlitade som totalentreprenör. Projektet avser byggnation av 6 parhusbostäder, 8 radhusenheter och 5 attefallshus, totalt 19 bostadslägenheter med en sammanlagd boarea om 2093 kvm. 10 av 19 lägenheter har blivit sålda där återbetalning av lånet är beräknat senast december 2024. Projektet är beläget i Lännersta, Nacka kommun i Stockholm.
Projektet avser byggnation av 16 parhusbostäder och 8 attefallshus, totalt 24 bostadsrätter om 2360 kvm boarea. Projektet är beläget vid Velamsunds naturreservat i Kummelnäs, Nacka.
Bolaget tillträdde åtta markfastigheter (genom bolagsförvärv) i augusti 2023. Köpeskillingen var om SEK 40 800 000. Förvärvet finansierades med SEK 20 500 000 i eget kapital samt med kapital från den första tranchen i detta lån (lån 4370).
Bygglov och startbesked har erhållits på samtliga fastigheter. Markarbetet är pågående och den första betongplattan förväntas gjutas vecka 12. Stommarna för första parhuset förväntas att börja resas under mars-månad.
Totalentreprenör är BWN Bygg AB. Sethmark Properties har tidigare använt samma entreprenör (se Tidigare projekt via Kameo). Produktionstiden är beräknad till cirka 12 månader.
| Byggprocess | |
|---|---|
| Fastighetsbeteckning | Nacka Velamsund 14:85-14:87, 14:122-14:126 |
| Adress | Åbroddsvägen 29-33, 132 37 Saltsjö-Boo |
| BOA | 2360 kvm |
| Byggår | 2024-2025 |
| Antal bostadsrätter som ska byggas | 24 stycken |
| Beviljat bygglov | Ja |
| Totalentreprenad | Ja, BWN Bygg AB |
| Beräknad produktionstid | Ca. 12 mån |
Widerlöv är mäklarbyrå för projektet. Säljstarten är beräknad att ske under våren 2024. Besök mäklarens projektsida här.
| Försäljningsprocess | |
|---|---|
| Antal objekt | 24 stycken |
| Storlek | Parhus: 135 kvm, Attefallshus: 50 kvm (25 kvm BOA + 25 kvm BIA) |
| Sålda på ritning | 1 stycken |
| Säljstart | Våren 2024 |
| Läge | B* |
*Cushman & Wakefield (Datscha)
Projektet är beläget precis intill Velamsunds Naturreservat i Kummelnäs, Nacka cirka 30 minuter med bil till centrala Stockholm. Naturreservatet bjuder på gång- och cykelspår, utegym och på vintern återfinns längdskidspår och skridskoåkning på insjöisen.
I närområdet finns även skolor för barn, bland annat populära Backeboskolan, samt goda förbindelser med buss och båt.
Potentiella risker med projektet
Att investera genom Kameo innebär alltid en risk, och kan leda till förlust. Det är ingen garanti att du får din investering tillbaka.
Som för alla fastighetsutvecklingsprojekt finns vissa risker som du måste vara medveten om. Fastighetspriserna i området kan både gå upp och ner under låneperioden som lånet löper. Risken finns att marknadspriset faller, vilket innebär att försäljningspriset kan påverkas negativt.
Projektet innebär vissa risker som kan leda till att projektet misslyckas. Det finns en finansieringsrisk eftersom projektägaren behöver full finansiering för att slutföra det. Det finns också en byggnadsrisk: Byggnationen kan ta längre tid och/eller bli dyrare än förväntat. Förseningar i projektet kan uppstå på grund av olika händelser, till exempel väderförhållanden, bristfälligt arbete, strejker, juridiska konflikter, entreprenörers konkurs eller försenade leveranser, sjukdom hos viktiga medarbetare, brist på personal eller material, arbetsplatsolyckor och ekonomiska svårigheter för projektägaren. Sådana förseningar resulterar vanligtvis i ökade kostnader. Om projektägaren inte kan finansiera dessa ytterligare kostnader, finns det en risk för konkurs eller att projektet inte kan färdigställas och tvingas säljas. Om projektet säljs i ofärdigt skick, är det troligt att försäljningspriset inte kommer att täcka alla skulder. Dessutom kan det vara svårt för projektägaren att sälja projektet, vilket kan resultera i ytterligare förseningar och potentiella förluster för investerarna.
Se övriga risker i bifogat Investeringsfaktablad.
Denne side er blevet opdateret med en ny struktur. Klik på knappen for at se indholdet i det forrige format.